Generali Investments, societร di asset management globale parte del Gruppo Generali, e MGG Investment Group (โMGGโ), importante societร di investimenti specializzata in prestiti diretti privati con circa 5 miliardi di dollari di attivi in gestione, hanno annunciato oggi la firma di un accordo definitivo in base al quale Conning & Company, la controllata interamente posseduta da Generali Investments, acquisirร una partecipazione di maggioranza in MGG e delle sue affiliate.
Generali Investments acquisisce la quota di maggioranza in MGG Investment Group
Fondata nel 2014 e con sede a New York, MGG fornisce prestiti garantiti senior e soluzioni di capitale strutturato alle imprese appartenenti alย middle marketย negli Stati Uniti. Dalla sua fondazione, la societร ha investito oltre 10 miliardi di dollari in piรน di 175 operazioni, con un focus su debitoriย non-sponsored e soluzioni piรน complesse su misura. La vasta rete di MGG e la sua presenza nel mercato locale offrono unโampia gamma di opportunitร di sviluppo, consentendo al team di investimento di mantenere una selettivitร e un approccio disciplinato attraverso la struttura del capitale e in vari ambienti di mercato.
โL’acquisizione di MGG accelera lo sviluppo strategico delle capacitร di credito privato di Generali Investments per soddisfare le esigenze di investimento in evoluzione dei nostri clienti, comprese le nostre compagnie di assicurazione affiliate che diventeranno investitori nelle offerte di MGG”, ha dichiaratoย Woody Bradford, Amministratore Delegato e Direttore Generale di Generali Investments. “Il rigoroso processo di sottoscrizione del credito, l’approccio alla strutturazione e il profondo focus su prestiti middle market,ย non-sponsoredย di MGG completano la nostra offerta e ci posiziona meglio nel supportare ย i nostri clienti a raggiungere i loro obiettivi di investimento nei prestiti diretti”.
MGG continuerร ad essere guidata dal CEO e CIO Kevin Griffin e dal team esistente, senza cambiamenti nella strategia di investimento, nei processi o nelle operazioni quotidiane.
โLa nostra partnership con Generali rappresenta uno stimolante nuovo capitolo che supporterร la crescita futura di MGG e ci permetterร di espandere le nostre capacitร di investimento e formazione di capitaleโ, ha dichiaratoย Kevin Griffin. โGenerali Investments รจ una piattaforma di gestione patrimoniale di livello mondiale con risorse strategiche robuste e una cultura orientata al cliente che รจ allineata con la nostra filosofia e i nostri valori. Questa operazione รจ un riconoscimento verso il team e il business che abbiamo costruito nel corso dell’ultimo decennio, e offre nuove e maggiori opportunitร per i nostri dipendenti e migliora la nostra capacitร di soddisfare i nostri investitori e debitori.โ
Conning & Company ha firmato un accordo definitivo per acquistare il 77% di MGG per un valore di 320 milioni di dollari con un ulteriore impegno monetario soggetto al raggiungimento di determinati traguardi operativi. Gli attuali azionisti, compresi il management di MGG e McCourt Global, manterranno una quota di minoranza. Si prevede che la transazione si chiuda nel 2025, soggetta alle approvazioni e condizioni di closing. Lโimpatto stimato sulla Solvency II Ratio del Gruppo Generali รจ di circa -2 punti percentuali.
Ardea Partners International LLP รจ il consulente finanziario e Morgan, Lewis & Bockius LLP รจ il consulente legale per Generali Investments. UBS Securities LLC รจ consulente finanziario e Schulte Roth & Zabel LLP e Cadwalader, Wickersham & Taft LLP fungono da consulenti legali per MGG e i suoi azionisti.
